泛海控股:旧金山项目引入新投资者未取得进展,拟解散基金。
12月15日晚间,泛海控股(000046.SZ)公告称,公司美国旧金山的项目新投资人引入未取得进展,计划解散该基金。
2021年,泛海控股对位于美国旧金山的地产项目股权结构进行了调整,以便为旧金山项目寻找新的投资人及合作开发伙伴。调整完成后,公司通过直接和间接方式持有泛海控股国际投资有限公司(以下简称“泛海控股国际投资”)100%股权,即一方面公司通过子公司直接持有泛海控股国际投资普通股50000股,另一方面公司境外全资子公司泛海控股国际发展第五有限公司直接持有基金(即FountainAlternativeInvestmentSP2)全部份额,基金再间接持有泛海控股国际投资优先股27510股。此外,泛海控股国际投资全部已发行普通股及27510股优先股已被接管人全面接管。
但泛海控股为该项目引入新投资人一直没有进展。
泛海控股称,鉴于旧金山项目新投资人及合作开发伙伴的引入工作目前未取得有效进展,为避免持续产生公司认购上述基金份额而带来的基金管理费等费用,经与基金管理人海通国际资产管理有限公司协商,各方拟将上述基金强制解散并赎回泛海控股国际发展第五有限公司持有的基金份额,基金将以其全资子公司AtlantisBrightInvestmentManagementLimited(持有泛海控股国际投资27510股优先股)的100%股权转让给泛海控股国际发展第五有限公司作为上述基金份额的对价。
随着上述解散基金架构,以及接管人已取得泛海控股国际投资和旧金山项目的控制权,基金架构取消后,泛海控股国际投资和旧金山项目不再以联营公司权益法入账,预计将重新分类至交易性金融资产。
美国旧金山泛海中心2016年开工,预计2023年竣工,预计总投资29亿美元。
根据泛海控股在2020年1月22日的公告,这处美国旧金山的地产项目包括转让方6宗办公塔建设用地和对应在建工程,以及2栋现有物业等。当时,泛海控股曾与SPFCapital达成协议,以10.06亿美元(约合71亿元人民币)对价,转让公司旧金山项目相关未开发地块、在建工程和物业。这笔交易使得泛海控股产生资产处置损失约为19.1亿元。但此后该笔交易因尽职调查未能如期完成,双方未能就期限延期事宜达成一致而终止。
之后,泛海控股为该项目寻找到了新的买家,但和此前一样,这笔交易最终又未能达成。
2020年3月29日,泛海控股公告称,公司全资子公司OceanwideCenterLLC和88FirstStreetSFLLC作为卖方于3月29日与非关联第三方HonyCapitalMezzanineFund2019Limited签署《框架协议》。据此,卖方拟向弘毅或其关联公司转让其拥有的位于美国旧金山FirstStreet和MissionStreet的相关境外资产,交易总金额为12亿美元。但到了2020年12月30日,泛海控股宣布,受美国新冠疫情的影响,尽职调查长期难以正常开展,经双方友好协商,同意不再延期,本框架协议2020年12月31日到期终止。双方将继续探讨其他合作机会。
2021年,由于泛海控股在境外的两笔本金余额总计25.65亿港元的债务违约,其位于旧金山的项目被接管人接管。
2019年3月,泛海控股境外附属公司泛海控股国际有限公司向海通国际金融服务(新加坡)有限公司发行不多于14亿港元的票据,并以其持有的境外附属公司中泛控股(00715.HK)、旧金山项目BVI控股公司泛海控股国际的全部股权及旧金山项目作为抵押物,并由中泛集团提供担保。
2018年9月份,泛海控股国际金融发展向SpringProgressInvestmentSolutionsLimited发行了不多于11亿港元的票据,并以其持有的中国通海国际金融有限公司股票、泛海控股国际投资的全部股权及旧金山项目作为抵押物,并由中泛集团提供担保。
前述这两笔票据在到期后,泛海控股未能按时兑付。因此,在发生违约事件时,抵押物可以被强制执行,而抵押权人有权在抵押物可被强制执行的情况下指定接管人。
根据泛海控股当时的表示,中泛集团收到了德勤方面发出的通知书,两个票据的持有人已委任德勤关黄陈方会计师行的黎嘉恩及德勤财务顾问服务有限公司的陈文海为联合及连带接管人,就旧金山项目BVI控股公司泛海控股国际投资的全部已发行普通股及27510股优先股进行全面接管。
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